8月7日，美国当局制裁了 Shelbit 和 Aban Tether，这两家与伊朗有关的加密平台被指控为与伊朗的 Islamic Revolutionary Guard Corps (IRGC) 及其他国家关联实体有关的交易提供便利。
美国财政部还制裁了 Shelbit 创始人 Siavash Kayvanpour 以及在 Georgia、Poland 和 United Arab Emirates 与其相关的多家公司。
据称，与 IRGC 关联的钱包向 Shelbit 地址发送了超过 $1 million，而超过 $2 million 则流向了相反方向。由 Siavash Kayvanpour 控制的钱包还向伊朗最大的加密货币交易所 Nobitex发送了超过 $2 million。
Aban Tether（似乎与稳定币发行商 Tether 无关）被另行指控处理了涉及受制裁伊朗交易所（包括 Nobitex、Wallex、Bitpin 和 Ramzinex）的数百万美元资金。
Shelbit 的运作更像是一个结算网络，而非交易所
虽然 Shelbit 自称是一家加密货币交易所，但其区块链活动与传统的交易场所明显不同。
TRM Labs 在 2024年5月至 2026年3月之间的 23 个月内，通过与 Shelbit 关联的钱包追踪到了超过 $6.3 billion。
据该区块链分析公司称，此期间活动急剧加速，月交易量从 2024年的个位数百万美元增长到 2025年下半年连续六个月超过 $600 million。仅 11月就占据了约 $735 million。
然而，这些资金中很少留在 Shelbit。
加密货币交易所通常在交易之间持有客户资产，在其钱包中留下大量余额。
在 TRM 分析的每个高交易量 Shelbit 地址中，入账和出账金额匹配率在 0.1% 以内，几乎没有剩余持仓。其最繁忙的钱包接收了约 $357.59 million，并在超过 16,500 笔交易中发送了 $357.58 million。
TRM 表示，这种模式与转账支付一致，而非托管资产。
Shelbit 还每隔一到四个月更换一次其高交易量钱包，继任地址通常在进入休眠状态前处理 $100 million 到 $350 million 之间的资金。
归属于该操作的 Tron 地址中约有 30% 从未进行过交易，这表明钱包是提前准备并循环投入使用的。
此外，该操作很少使用通常与隐藏加密流相关的工具。TRM 在 $6.3 billion 的网络中仅发现约 $370,000 的混币服务风险敞口，得出的结论是，Shelbit 转而依靠中间钱包和持续的地址轮换来使其交易链更难追踪。
这种结算模式绝大多数依赖于 Tron 和 Tether 与美元挂钩的 USDT。
约 $5.56 billion（占 Shelbit 追踪活动的 88%）通过 Tron 移动，几乎全部通过 USDT-TRC20。Ethereum 约占 $382 million，Bitcoin 占 $235 million，BNB Smart Chain 占 $140 million，而其他网络合计占比不足 1%。
Tron 交易平均约为 $54,500，而 Bitcoin 转账在不到 1,000 笔交易中平均约为 $249,000。TRM 表示，这些金额与商业结算比零售加密交易更一致。
